Datadog은 배당금을 지불 할 것입니까?

투자자들 사이에서 인기를 얻은 하나의 이름은 Datadog, Inc. (DDOG)입니다. Datadog은 2019 년 9 월 10 일에 기업 공개를했습니다. 주식은 27 달러의 IPO 가격으로 개장 한 후 첫 거래일이 끝날 때 39 % 상승했습니다. Datadog의 주식은 2020 년 주가가 138 % 이상 상승함에 따라 놀라운 연속 행진을 이어가고 있으며, 이는 S & P 500 지수의 10.2 % 수익률에 비해 상당히 유리합니다.

Datadog은 아직 배당금을 지급하지 않지만 젊은 기술 주식에게는 드문 일이 아닙니다. 많은 다른 사람들은 꽤 오랫동안 배당금을 지불하지 않았고 Alphabet (GOOGL) 과 같은 다른 사람들 은 여전히 ​​주주 에게 배당금을 분배하지 않습니다.

Datadog에 관심이있는 소득 지향 투자자는 Datadog이 배당금을 지급 할 것인지 알고 싶어 할 것입니다. 이 기사에서는 회사, 성장 전망 및 투자자가 향후 배당금을 기대할 수 있는지 여부를 검토합니다.

사업 개요

Datadog은 클라우드에서 개발자는 물론 운영 팀과 비즈니스 사용자를위한 모니터링 및 분석 플랫폼을 제공합니다. 이 회사의 Software-as-a-Subscription 플랫폼 또는 SaaS는 인프라 모니터링, 애플리케이션 성능 모니터링 및 로그 관리를 통합하고 자동화합니다.

기본적으로 Datadog의 플랫폼은 개발자와 관리자의 애플리케이션 및 인프라가 올바르게 작동하는지 확인합니다. 이 회사의 소프트웨어는 퍼블릭 클라우드 및 데이터 센터에서 실행되는 성능을 추적 할 수 있습니다.

Datadog은 Amazon (AMZN) , Cisco Systems (CSCO) 및 Microsoft Corporation (MSFT)과 같은 클라우드 및 소프트웨어 분야에서 가장 큰 기업들과 정면으로 맞서고 있습니다 .

회사는 2020 년에 약 5 억 8,900 만 달러의 수익을 창출 할 것입니다. 현재 주식은 시가 총액 270 억 달러로 거래되고 있습니다.

성장 전망

올해 지금까지 거의 140 %의 주가 상승으로 예상 할 수 있듯이 투자자들은 Datadog이 미래에 많은 성장을 할 것으로 기대합니다.

이 회사는 대형 경쟁사보다 작지만 클라우드 및 소프트웨어 분야에서 가장 큰 기업에 대항하는 것은 비즈니스에 해가되지 않았습니다. Datadog의 매출은 3 분기 에 61.4 % 증가한 1 억 5470 만 달러를 기록했습니다 . 수익은 Datadog이 상장 된 회사로 매 분기마다 향상되었습니다. 이 연속은 매출이 43 % 이상 증가 할 것으로 예상되는 4 분기에도 계속 될 것으로 예상됩니다.

지금까지 Datadog은 고객 유치에 성공했습니다. 이 회사의 플랫폼은 금융 서비스, 게임, 소매, 의료 및 제조와 같은 다양한 산업의 고객에게 적용 할 수 있습니다. 2020 년 9 월 30 일 현재 Datadog은 1,100 명 이상의 사용자를 보유하고 있으며 연간 매출이 $ 100,000 이상으로 전년 대비 52 % 향상되었습니다. 총 사용자 수는 전년 대비 9,500 명에서 13,100 명으로 증가했습니다.

또한 미래 성장 전망에 추가되는 것은 클라우드 컴퓨팅 시장이 향후 5 년 동안 높은 속도로 성장할 것으로 예상된다는 것입니다. 올해 글로벌 클라우드 컴퓨팅 시장은 약 3700 억 달러로 추산됩니다. 이 수치는 2025 년까지 매년 거의 18 %의 속도로 증가 할 것으로 예상 됩니다.

이는 클라우드 관련 서비스에 대한 고객의 요구가 향후 빠른 속도로 급증함에 따라 Datadog 및 기타 시장을위한 거대한 시장을 창출 할 것입니다. 이 시장의 잠재적 인 규모로 인해 Datadog의 강력한 성장률이 계속 될 가능성이 있습니다.

경쟁 우위

Datadog의 플랫폼을 사용하면 문제 해결과 고객 데이터 탐색이 쉬워집니다.

출처 : Datadog.com

플랫폼은 고객의 모든 서비스, 애플리케이션 및 플랫폼에서 데이터를 자동으로 수집합니다. 또한 사용자가 실시간으로 로그를 관찰하고 모든 로그를 중앙 저장 공간에 보관할 수 있습니다. Datadog을 사용하면 고객이 온 프레미스 네트워크를 클라우드와 쉽게 통합하여 모든 데이터를 하나의 통합 된 보안 공간에 배치 할 수 있습니다.

또한 고객은 소스 및 대상별로 트래픽을 측정 할 수 있으므로 클라우드 네이티브 환경에서 트래픽 흐름을 이해할 수 있습니다. 이 추적은 데이터 센터, 팀 또는 개인별로 그룹화 할 수 있으며 트래픽 양과 같은 중요한 정보를보고 할 수 있습니다. 이 플랫폼을 통해 문제 해결 및 애플리케이션 최적화에 쉽게 액세스 할 수 있습니다.

마지막으로 Datadog은 시장에서 가장 널리 사용되고 신뢰할 수있는 클라우드 스토리지 플랫폼 인 Amazon Web Services, Azure 및 Google Cloud와 호환됩니다.

Datadog은 배당금을 지불 할 것입니까?

공개되는 많은 기술 회사와 달리 Datadog은 이미 수익성이 있습니다. 회사의 조정 된 주당 순이익은 IPO 이후 분기마다 긍정적이었습니다.

또한 Datadog은 이제 다른 많은 기술 회사가 공개적으로 거래되는 초기 단계에서 누락 된 주요 지표 인 긍정적 인 자유 현금 흐름을 보유하고 있습니다.

출처 : 보도 자료

이 회사는 3 분기 동안 영업 활동을 통해 3,630 만 달러의 현금을 창출하고 2,860 만 달러의 여유 현금 흐름을 창출했습니다.

이는 영업 활동으로 인한 현금이 380 만 달러에 불과하고 잉여 현금 흐름이 마이너스 370 만 달러였던 전년도와 비교했을 때 놀라운 전환입니다. 현재까지 Datadog은 8,530 만 달러의 운영 활동과 6,660 만 달러의 무료 현금 흐름을 통해 현금을 창출했습니다.

올해 첫 9 개월 동안의 여유 현금 흐름을 2020 년 전체로 추정하면 Datadog은 1 년 동안 거의 8,900 만 달러의 여유 현금 흐름을 생성 할 것으로 예상됩니다. 회사가 3 억 3300 만 주에 대한 배당금을 지불하기 위해 회사의 무료 현금의 절반을 충당하기로 결정했다고 가정 해 봅시다. 이 가상 상황에서 Datadog은 이론적으로 주당 0.133 달러를 분배 할 수 있습니다.

그러나 회사의 주식은 12 개월 주가 수익률 468로 거래되기 때문에 매우 비쌉니다. Datadog은 현재 ~ 46 인 가격 대비 판매 비율로도 비쌉니다.

주식을 소유하기 위해 이런 종류의 배수를 기꺼이 지불하려는 투자자는 회사의 배당금 지불 능력에 대해 걱정하지 않을 것입니다. 이러한 주주들은 성장 잠재력에 대한 이름으로, Datadog이 이미 보여주고있는 성장과 클라우드 컴퓨팅 시장의 예상 규모를 제공하는 예외적 인 것으로 간주합니다. 배당금은 Datadog이 비즈니스를 재투자하고 성장시킬 수있는 잃어버린 기회로 간주됩니다.

마지막으로, 회사가 연간 무료 현금 흐름 예상치의 절반을 분배하더라도 Datadog의 수익률은 0.15 %에 불과합니다. 이 수익률은 비즈니스 성장에 더 많이 투자 할 회사의 여유 현금 흐름의 절반을 사용할 가치가 거의 없습니다.

마지막 생각들

Datadog의 비즈니스 및 주가 성능 측면에서 성장은 회사가 공개 시장에서 거래 한 짧은 시간 동안 놀라운 일이었습니다.

총 수익은 낮지 만 성장률은 매우 높습니다. 더욱이 Datadog은 클라우드 컴퓨팅의 엄청난 규모와 예상 성장률로 인해 미래가 밝습니다. 이 회사의 플랫폼을 통해 고객은 Datadog 플랫폼의 매력적인 측면 인 클라우드 네트워크와 데이터를 중앙 집중화하고 모니터링 할 수 있습니다.

Datadog은 이미 수익성이 있고 긍정적 인 현금 흐름을 창출한다는 점에서 다른 많은 기술 IPO보다 훨씬 앞서 있습니다. 이 두 항목은 배당금 지급을 훨씬 더 타당하게 만듭니다.

Datadog이 아직 기업 초기 단계에 있고 클라우드 컴퓨팅에 대한 전체 시장을 다룰 수 있다는 점을 감안할 때 Datadog 주주가 회사로부터 배당금을받을 것으로 기대할 수 있기까지 10 년 이상 걸릴 것으로 생각합니다.

 

<참고 : Will Datadog Ever Pay A Dividend?>